Vodič za investitore-početnike: Što su investicijski fondovi i koji izabrati
Ulaganje u investicijske fondove pogodno je kako za konzervativne tako i za dinamičnije ulagače koji su spremni prihvatiti veći rizik. Većina fondova nudi mogućnost minimalnog ulaganja od 50 ili 100 eura.
Ulagateljima u investicijske fondove nije potrebno stručno i produbljeno znanje iz područja trgovanja vrijednosnim papirima. Istovremeno mogu očekivati u prosjeku veće prinose na kapital od onih koje nude klasični oblici štednje.
Trajanje ulaganja može biti kratkoročno (do 2 godine), srednjeročno (2 do 5 godina) ili dugoročno (više od 5 godina).
Što su investicijski fondovi
Investicijski fond osniva društvo za upravljanje fondom koje upravlja portfeljem vrijednosnih papira u koje su ulagači uložili svoj novac. Ti vrijednosni papiri mogu biti obveznice, novčani depoziti, dionice i drugi slični financijski instrumenti.
Vlasnici fonda su ulagatelji temeljem svog udjela, a imovina fonda podijeljena je na ekvivalentne udjele čija vrijednost ovisi o vrijednosti portfelja vrijednosnih papira. Što je veća vrijednost portfelja vrijednosnih papira, to je veća vrijednost udjela investicijskog fonda.
Svrha odnosno cilj poslovanja investicijskih fondova je stalan i stabilan rast uloženih sredstava ulagatelja.
Vrste investicijskih fondova
Postoje različite vrste investicijskih fondova, ovisno o vrsti vrijednosnih papira u koje uglavnom ulažu sredstva svojih ulagatelja i razini rizika.
Obveznički fondovi
Ova vrsta fonda ulaže sredstva investitora u portfelj obveznica. Na tržištu obveznica, razina tržišne fluktuacije ili volatilnosti općenito je niska. Samim time profitabilnost je manja, ali stabilna, a manji je i rizik potencijalnih gubitaka. Obveznički fondovi prikladni su za konzervativne ulagače i kratkoročna ulaganja do 2 godine.
Kratkoročni obveznički i novčani fondovi
Riječ je o ulaganjima u bankovne depozite i trezorske zapise. Razina volatilnosti tržišta je izuzetno niska, stoga su ovi fondovi prikladni za najkonzervativnije ulagače. Strategija ulaganja je izrazito kratkoročna, preporuča se na razdoblje do godinu dana.
Rast je izrazito stabilan, ali minimalan, a prednost je što na ovim tržištima gotovo da nema negativnih trendova.
Dionički fondovi
Ovi fondovi uglavnom ulažu u dionice. Tržište ima visoku razinu volatilnosti. Stoga su prinosi potencijalno visoki, kao i potencijalni gubici. Prikladni su za dinamične investitore i srednjoročne i dugoročne strategije ulaganja na razdoblje od 2 godine ili više. Može biti i više od 5 godina. Naime, rizik od gubitaka zbog velikih tržišnih fluktuacija smanjuje se tijekom duljih razdoblja.
Mješoviti fondovi
Mješoviti investicijski fondovi ulažu u mješoviti portfelj dionica i obveznica sa srednjom volatilnošću. Riječ je o umjerenoj investicijskoj strategiji, prikladnoj za srednjoročna razdoblja od dvije do pet godina. Očekivani prinosi su srednje visoki.
Najbolji investicijski fondovi u Hrvatskoj
U nastavku možete vidjeti popis nekih od najboljih investicijskih fondova u Hrvatskoj.
ZB Invest
ZB Invest upravlja dioničkim, obvezničkim i mješovitim fondovima.
Za obvezničke fondove možete birati između ZB eplus i ZB conservative. ZB eplus namijenjen je kratkoročnim depozitima na rok od 6 mjeseci i više, a razina rizika je niska do srednja. Minimalni iznos ulaganja je 50 eura.
ZB conservative namijenjen je konzervativnijim ulagačima, razina rizika je niska do srednja, pa je očekivani povrat također nizak, ali stabilan. Trajanje investicije je najmanje godinu dana, a minimalni iznos je također 50 eura.
Mješoviti fondovi su ZB conservative 20, ZB global 50 i ZB portfolio 70. ZB conservative 20 je namijenjen srednjoročnom ulaganju s niskim do srednjim rizikom. ZB global 50 ima srednji stupanj rizika, pogodan je za razdoblje duže od dvije godine, očekivani prinosi su srednje visoki.
ZB portfolio 70 je fond srednje do visoke razine rizika, savjetuje se ulaganje na rok duži od tri godine. U sva tri fonda minimalni iznos ulaganja je također 50 eura.
Postoje i četiri dionička fonda namijenjena dinamičnijim ulagačima koji su spremni prihvatiti umjerenu do višu razinu rizika.
Eurizon
Eurizon Asset Management Hrvatska zainteresiranim ulagačima omogućuje, između ostalog, ulaganje u obvezničke i kratkoročne obvezničke fondove, mješovite fondove te fondove s fiksnim prihodom. Jedan je od vodećih investicijskih fondova u Hrvatskoj s visokim tržišnim udjelom u području upravljanja portfeljem vrijednosnih papira.
Njihov raspon različitih fondova nudi priliku za ulaganje i iskusnim ulagačima i početnicima, za različita vremenska razdoblja i sve razine rizika. Kod većine fondova početno ulaganje ograničeno je na minimalno 100 eura, a njihov Eurizon HR Start fond omogućuje minimalno ulaganje od 50 eura.
Ulagačima su na raspolaganju Eurizon HR Cash fond, Eurizon HR D-Start fond, Eurizon HR Bond fond, Eurizon HR Global fond i mnogi drugi. Njihov raspon je vrlo raznolik.
OTP Invest
Društvo za upravljanje OTP Invest nudi široku paletu mogućnosti ulaganja.
OTP Start je njihov kratkoročni obveznički fond, pogodan za konzervativne ulagače. Nudi nisku razinu rizika, minimalne i stabilne povrate te niske fluktuacije tržišta. Trajanje investicije je 6 mjeseci ili više.
Mješoviti fond OTP Balanced namijenjen je srednjoročnim ulaganjima u razdoblju od 3 godine i više. Fond ulaže imovinu u dionice, obveznice i novčane depozite. Stupanj rizika je srednje visok. Fond je dobitnik nagrade Top of the Funds za najbolji mješoviti fond u 2020. Još jedan mješoviti fond u njihovoj ponudi je OTP Absolute.
Za dinamičnije ulagače u ponudi su i dva dionička fonda s visokim stupnjem rizika i dugoročnim rokom ulaganja od pet i više godina – OTP Indeksni i OTP Meridian 20.
Osim navedenih, pružatelji ulaganja u investicijske fondove u Hrvatskoj su i Raiffeisen Invest, Erste Asset Management, HPB Invest, InterCapital Asset Management i drugi.
Izbor je bogat i raznolik, a uz malo istraživanja svaki potencijalni investitor može pronaći najbolju opciju za ulaganje svojih sredstava u portfelj različitih vrijednosnih papira.
